По происхождению был галлом из племени менапиев. Отличился в войне с багаудами (которых возглавляли узурпаторы Аманд и Элиан). Так как он хорошо был знаком с морским делом, то Диоклетиан и Максимиан поручили ему командование флотом, которым он должен был защищать батавские и галльские берега от нападений германских морских разбойников. Он навлек на себя подозрение в стремлении к верховной власти, поэтому Максимиан приказал его убить. Но Караузий провозгласил себя императором и укрылся в Британии. После нескольких неудачных сражений, тетрархи были вынуждены заключить с ним мирный договор. Семь лет спустя Караузий был убит своим казначеем Аллектом. Караузий является героем повести Розмари Сатклифф «Серебряная ветка» — второй части цикла «Орел 9-го легиона».